北京时间11月26日，新消费数字科技服务商乐信（NASDAQ：LX）发布2024年三季度未经审计财务业绩，公司营收36.6亿元，利润（Non-GAAP EBIT）4.09亿元，环比增长33.2%。得益于持续的风险及数据底层能力建设，新增资产质量逐季改善、大盘资产结构更优质健康，各项风险指标全面向好，资金成本下降，业绩迎来高质量增长。

风险方面，三季度新增资产中的优质资产占比超过75%，早期风险指标FPD7环比下降约13%；大盘入催率相较于二季度下降约9%。

三季度，优质的资产质量受到更多金融机构欢迎，资金成本再创历史新低，环比二季度下降98个BP。

为更好践行股东回报承诺、展现公司长期发展信心，乐信在延续一年两次分红（上半年分红已于10月发放）基础上，决定加大分红力度。经董事会批准，从2025年开始，乐信分红比例将从目前净利润的20%提升到25%。

乐信CEO肖文杰表示：“过去一年，我们审慎经营，持续加强风险底层能力建设、聚焦优质客群、推进公司精细化运营能力提升，取得明显进展。公司大盘资产更加健康，结构也更加向好，风险迎来拐点，资产盈利性开始修复。

展望未来，我们将继续秉持审慎经营原则，继续加强风险管理，注重有质量的增长，加强消费场景投入，打造差异化的竞争优势。2025年，我们对资产质量持续改善、盈利加速修复充满信心。”

底层能力建设效果显现，推动利润持续回升

财报显示，三季度乐信研发投入1.49亿元，同比增长17.7%，进一步夯实乐信风险、技术底层能力，为双轮驱动战略注入澎湃动力。

风险方面，从去年底开始，乐信对风险体系进行全面升级，包括加强全生命周期风控管理体系、提升风险监控预警能力、开发策略机器人、升级智能反欺诈模型等，应对风险能力显著加强。三季度，公司聚焦于做大新增优质资产量级，全面落地Low&Grow策略、优化重点渠道投放、对优质沉睡客群有针对性地re-offer、打造优质小微客群专属的风险模型，季度内，新增资产持续改善，大盘资产风险迎来拐点。

技术方面，三季度，“高斯”CDP平台（客户数据平台）在营销场景中进一步深度落地。客群单次洞察的分析时效，从2小时缩短至15秒，提效约99%，实现营销策略迅速迭代；经营管理全面接入异动归因系统，季度内系统已覆盖约400个核心经营指标，归因耗时从传统人工模式的数周，缩短至小时级甚至分钟级，业务决策更智能化；乐信自研“奇点”AI大模型进一步落地应用，实时意图识别的准确度持续提升，贷后管理场景下，准确率相比外采提升17%，助力业务降低成本、提高效率。

生态业务助力小微企业与消费增长，海外业务加快布局

乐信旗下分期乐商城、消金、普惠等生态业务稳健发展，有力促进消费增长、拉动实体经济，助力小微小小微、践行普惠金融理念。

三季度，分期乐商城持续完善商品供应链，深入挖掘年轻消费者消费潜力。在3C、手机等核心品类上，继续保持稀缺货源、首批货源的供给优势；围绕年轻人追求国潮、新中式等需求，扩充优质国货品牌和商品；针对年轻人追求商品情绪价值，加强了潮玩手办、解压玩偶、主题零食和服饰等商品和品牌的建设。10月，分期乐商城积极响应促进消费的政策号召，携手政府发放消费券，覆盖超过 1200 家品牌，拉动消费近亿元。刚刚过去的双十一，累计成交订单数同比增长17%，累计成交额同比增长25%。

（图：分期乐商城展厅一角）

三季度，普惠业务持续深入三四线城市产业带，为近20万小微、小小微等各类客群链接超40亿元资金。普惠业务通过精准风控识别、本地直营获客两大核心能力，以及上门服务、最快10分钟放款两大服务优势，打通下沉产业带金融服务最后一公里。三季度，乐信持续加码小微、小小微扶持力度，启动“相信微小梦想”普惠金融百亿支持计划。目前，计划已在广东、浙江、陕西、河北等省份深度落地，助力揭阳玉石、曲周童车、嘉兴羽绒服等多个产业集群的小微、小小微企业发展。

乐信累积十余年的金融科技能力，助力海外业务加速布局。三季度，在墨西哥市场之外，乐信加大了对东南亚市场的投入和运营，季度内，印尼市场快速增长，交易用户环比增长31%，交易额环比增长18%。

乐信始终高度重视消费者权益保护。三季度，继续完善消费者协商沟通机制和客服管理制度，加大客户服务的数字化和系统化建设，包括：完善问题分级体系、出台一线客服授权制度、优化客户服务流程，客服处理效率大幅提升；深挖客户体验症结，提升一线客服的问题洞察能力与解决能力；加强与业务联动，完善消保审核机制，前置消保措施。同时，乐信持续加强对非法代理催收组织的打击力度，今年以来，乐信联合多地警方，依法打掉5个违法犯罪团伙，采取刑事强制措施27人。未来，乐信将继续精细化客户服务、进一步打击黑灰产，切实保障金融消费者的合法利益。