在这冰火两重天的牛市行情中，要问投资者能有几多愁？恐怕只能无奈摇头——恰似没买三桶油。那些被套了十一年的老股民做梦都没想到，中石油等"三桶油"竟然也能涨停。油气板块连续两个交易日高举高打，掀起涨停潮，周末那些声称"一日游"的博主们此刻脸都被打肿了。

与此同时，市场另一端却是另一番景象，华盛触及跌停，豫能控股(001896)、江境、航天动力(600343)一度跌停，就连白银双兄弟也是双双跌停，跌幅超过5%的个股多达上千家。换句话说，只要不是持仓油气股的投资者，今天人均亏损5%起步，这行情简直是疯了。说句心里话，这种巴菲特来了都要喊妈妈的艰难行情，如果还过分纠结自己为什么会亏，不如选择与自己和解。这难道真是技术问题吗？显然不是。那地缘摩擦会持续一年吗？也不大可能。既然如此，因外围因素而回调、但具备预期和基本面的方向与核心，谁说几天之后就不能修复创新高？

先说避险方向，油气绝非其他博主口中的一日游，油气与石化能源替代才是这轮主升浪的核心。道理很简单：只要那边没有上桌谈判，这一波行情就会一直单边走下去，作为工业大国，一旦某个时间段出现能源缺口，后果将十分麻烦。这也是为什么国外天然气没怎么大涨，而国内盘面却能高歌猛进的底层逻辑。今天盘面已经很清楚了，除了油气几乎没有亮点，就连黄金白银这些贵金属都无力回天，油气与石化能源替代才是这轮主升核心。所以在既有主板强度、又有创业板弹性，且还有中石油这般容量核心齐刷刷表现的情况下，继续按照题材股不断分化选强的节奏来即可，尤其是为期七天的两会，若释放深海开采、新能源加装等能源自主相关利好，那么兜兜转转的分化或许还有更高的表演舞台。

至于光通信与商业航天方向，简直是"匹夫无罪，怀璧其罪"。上午大家还以为能继续深V拉升、释放恐慌情绪，结果随着事态升级，大盘再次回调，所造成的恐慌远比首次抄底时的兴奋力度大得多。即便航天发展(000547)、协鑫集成(002506)逆势涨停，但行业龙头依旧接近跌停，商业航天这个量化扎堆的方向迎来了不同程度的踩踏，就连机构扎堆的光通信方向也未能幸免。退一万步讲，还是那句话：这种因突发因素而打乱的节奏，待到摩擦缓和之后，修复情绪的强度将比回调更夸张。毕竟摩擦不会持续一年，而且大会即将到来，风雨过后的利好还将助推修复新高的机会。此时既然折腾不了，不妨先熬一熬，反正除了油气之外的投资者，结果也是大差不差，航天与光通信的投资者不妨耐得住性子。

总的来说，在摩擦没有出现上桌谈判之前，油气方向还将继续走强，周三继续低开后大概率迎来震荡或修复，光通信、航天或将迎来非常暴力的修复反弹。未来三天只要冲突没有继续扩大升级，就没有比周二更差的时刻了，此时千万不要把节奏搞反。